The Wall Street Journal melaporkan pada Jumaat, memetik pegawai, bahawa Pentagon sedang menghantar kira-kira 2,200 hingga 2,500 anggota Marin (Marines) daripada kumpulan kesiapsiagaan amfibi USS Boxer yang berpangkalan di California dan Unit Ekspedisi Marin ke-11 ke Timur Tengah. Penempatan itu turut merangkumi tiga kapal perang. Selepas laporan itu, pasaran kekal dalam mod mengelak risiko. Pada masa penerbitan, Nasdaq Composite turun 1.2% manakala S&P 500 turun kira-kira 0.8%.

Reaksi Pasaran Dan Trend Dolar

Indeks Dolar AS mengekalkan kenaikan kecil harian di atas 99.60. Ia kekal berada pada landasan untuk menamatkan minggu ini dalam wilayah negatif. Kami masih ingat ketika berita mengenai kira-kira 2,500 anggota Marin dihantar ke Timur Tengah muncul dalam laporan berita pada awal 2025, sekali gus mencetuskan reaksi mengelak risiko serta-merta dalam pasaran. Peristiwa itu mewujudkan preseden ketegangan geopolitik yang berpanjangan yang terus mempengaruhi strategi dagangan kami sehingga hari ini. Kejatuhan awal 1.2% Nasdaq Composite ketika itu merupakan isyarat jelas betapa sensitifnya saham teknologi dan pertumbuhan terhadap ketidakstabilan global. Ketidaktentuan ini telah menyebabkan Indeks Volatiliti CBOE, atau VIX, kekal tinggi berbanding purata sejarah. Walaupun belum berada pada paras krisis, ia kini berlegar sekitar 18, mencerminkan kebimbangan pasaran yang berterusan terhadap potensi eskalasi. Bagi pedagang, ini bermakna premium opsyen lebih mahal berbanding tempoh yang lebih tenang, menjadikan lindung nilai satu pertimbangan yang lebih berkos tetapi perlu. Dalam persekitaran ini, pembelian opsyen put ke atas indeks pasaran luas seperti SPX dan QQQ merupakan strategi pertahanan utama untuk melindungi portfolio daripada kejatuhan mendadak. Kami melihat peningkatan minat terbuka dalam opsyen put yang tamat tempoh dalam 45 hingga 60 hari akan datang apabila institusi bersedia menghadapi kejutan berpotensi. Dengan S&P 500 diniagakan hampir 5,500, kos “insurans” ini adalah harga yang kecil untuk perlindungan risiko penurunan.

Volatiliti Dan Fokus Tenaga

Pedagang juga wajar melihat secara langsung pada produk volatiliti. Niaga hadapan VIX bagi April dan Mei 2026 didagangkan dalam keadaan contango, pada harga lebih tinggi berbanding indeks spot, yang menunjukkan pasaran sedang mengambil kira pergolakan yang lebih besar dalam bulan-bulan akan datang. Menggunakan opsyen call pada VIX atau ETF berkaitan VIX boleh menyediakan lindung nilai langsung dan berleveraj terhadap jualan pasaran. Lokasi ketegangan ini terus menjadikan derivatif tenaga sebagai tumpuan kritikal. Susulan pergerakan tentera pada 2025, kami menyaksikan harga minyak mentah WTI melonjak lebih 7% dalam tempoh beberapa minggu. Hari ini, dengan WTI kekal kukuh sekitar AS$92 setong, penggunaan opsyen call pada niaga hadapan minyak mentah atau saham tenaga adalah cara yang berdaya maju untuk membuat spekulasi terhadap lonjakan harga sekiranya keadaan semakin merosot.

Mula berdagang sekarang – Klik di sini untuk membuat akaun sebenar VT Markets