EUR\/USD turun seiring meningkatnya penghindaran risiko setelah pembicaraan AS\u2013Iran berakhir tanpa kesepakatan usai 21 jam. Pasangan ini diperdagangkan di sekitar 1,1670 pada jam Asia setelah dibuka lebih rendah (gap down) pada pembukaan Senin.<\/p>\n
Wakil Presiden AS JD Vance mengatakan pembicaraan di Islamabad tidak menghasilkan kesepakatan yang bisa diterima kedua pihak. Ia menambahkan AS menginginkan jaminan tegas bahwa Iran tidak akan mengejar senjata nuklir.<\/p>\n
Presiden AS Donald Trump mengatakan AS akan mulai memblokade kapal yang masuk atau keluar Selat Hormuz. CENTCOM (Komando Pusat Militer AS, yang mengoordinasikan operasi di kawasan) menyatakan pasukan akan mulai memblokade seluruh lalu lintas maritim yang masuk dan keluar pelabuhan Iran pada pukul 10.00 ET (14.00 GMT) pada Senin.<\/p>\n
Ketua Parlemen Iran Mohammad Bagher Ghalibaf mengatakan AS tidak mendapatkan kepercayaan delegasi Iran, dan menyebut keputusan kini ada di tangan Washington. Garda Revolusi Iran memperingatkan kapal militer yang mendekati Selat Hormuz akan dianggap melanggar gencatan senjata dan akan dibalas secara tegas.<\/p>\n
Dengan gagalnya pembicaraan dan rencana blokade AS, pasar biasanya masuk ke pola \u201cflight to safety\u201d (perpindahan dana ke aset yang dianggap lebih aman) ke Dolar AS. Penurunan EUR\/USD ke 1,1670 mencerminkan hal ini, dan tren bisa berlanjut karena Eropa lebih bergantung pada impor energi sehingga Euro lebih rentan. Trader opsi (kontrak yang memberi hak, bukan kewajiban, untuk membeli\/menjual aset pada harga tertentu) dapat mempertimbangkan membeli put EUR\/USD (opsi untuk menjual, biasanya untung saat harga turun) atau menjual call yang \u201cout-of-the-money\u201d (opsi beli dengan harga pelaksanaan di atas harga pasar saat ini, peluang dieksekusi kecil) untuk memanfaatkan potensi penurunan lanjutan.<\/p>\n
Dampak paling langsung ada pada harga minyak mentah, sehingga sikap \u201cbullish\u201d (memperkirakan harga naik) layak dipertimbangkan. Selat Hormuz adalah \u201cchokepoint\u201d (titik sempit jalur pelayaran yang jika terganggu bisa menghambat pasokan) yang sangat krusial; data historis menunjukkan jalur ini menangani lebih dari 20% konsumsi cairan minyak bumi global. Blokade, bahkan sebagian, berpotensi memicu \u201csupply shock\u201d (guncangan pasokan: pasokan turun mendadak sehingga harga naik tajam). Karena itu, posisi beli (long) pada kontrak berjangka (futures: perjanjian jual-beli di masa depan) minyak WTI dan Brent atau opsi call (opsi untuk membeli, biasanya untung saat harga naik) menjadi strategi utama.<\/p>\n
Situasi yang mirip, meski pemicunya berbeda, terlihat pada awal 2022 ketika konflik geopolitik mendorong WTI melonjak dari sekitar US$90 ke di atas US$130 per barel hanya dalam beberapa minggu. Dengan acuan itu, minyak bisa cepat menguji level tertingginya pada 2025. Pergerakan ini membuat saham sektor energi menjadi salah satu tempat bertahan (defensif) yang relatif kuat di pasar saham.<\/p>\n
Penghindaran risiko yang meningkat kemungkinan menekan saham global dan membuka peluang posisi \u201cshort\u201d (posisi yang diuntungkan saat harga turun). Kombinasi ketidakpastian geopolitik dan lonjakan harga energi bekerja seperti \u201cpajak\u201d bagi ekonomi global, sehingga menekan perkiraan laba perusahaan. Strategi yang dipantau adalah membeli opsi put pada indeks pasar luas seperti S&P 500 dan Euro Stoxx 50.<\/p>\n
Terakhir, lonjakan tajam volatilitas pasar (ukuran cepat-lambatnya perubahan harga) hampir pasti terjadi dalam beberapa hari ke depan. CBOE Volatility Index (VIX) adalah indikator utama untuk dipantau; membeli opsi call VIX dapat menjadi \u201chedging\u201d (lindung nilai: mengurangi risiko portofolio) sekaligus mendapat untung dari meningkatnya ketakutan pasar. Kita bisa mengacu pada guncangan pasar awal 2022, ketika VIX melonjak lebih dari 50% dalam beberapa hari.<\/p>\n","protected":false},"excerpt":{"rendered":"
Rundingan AS\u2013Iran gagal mencetus risk-off: EUR\/USD merosot ke 1.1670. Trump umum blokade Selat Hormuz, dorong USD dan minyak. Pelabur pantau put EUR\/USD, long WTI\/Brent, hedging VIX serta bearish ekuiti.<\/p>\n","protected":false},"author":12,"featured_media":0,"comment_status":"","ping_status":"open","sticky":false,"template":"","format":"standard","meta":{"_acf_changed":false,"footnotes":""},"categories":[13],"tags":[],"class_list":["post-44493","post","type-post","status-publish","format-standard","hentry","category-live-updates"],"acf":[],"aioseo_notices":[],"_links":{"self":[{"href":"https:\/\/www.vtmarketsmy.com\/bm\/wp-json\/wp\/v2\/posts\/44493","targetHints":{"allow":["GET"]}}],"collection":[{"href":"https:\/\/www.vtmarketsmy.com\/bm\/wp-json\/wp\/v2\/posts"}],"about":[{"href":"https:\/\/www.vtmarketsmy.com\/bm\/wp-json\/wp\/v2\/types\/post"}],"author":[{"embeddable":true,"href":"https:\/\/www.vtmarketsmy.com\/bm\/wp-json\/wp\/v2\/users\/12"}],"replies":[{"embeddable":true,"href":"https:\/\/www.vtmarketsmy.com\/bm\/wp-json\/wp\/v2\/comments?post=44493"}],"version-history":[{"count":0,"href":"https:\/\/www.vtmarketsmy.com\/bm\/wp-json\/wp\/v2\/posts\/44493\/revisions"}],"wp:attachment":[{"href":"https:\/\/www.vtmarketsmy.com\/bm\/wp-json\/wp\/v2\/media?parent=44493"}],"wp:term":[{"taxonomy":"category","embeddable":true,"href":"https:\/\/www.vtmarketsmy.com\/bm\/wp-json\/wp\/v2\/categories?post=44493"},{"taxonomy":"post_tag","embeddable":true,"href":"https:\/\/www.vtmarketsmy.com\/bm\/wp-json\/wp\/v2\/tags?post=44493"}],"curies":[{"name":"wp","href":"https:\/\/api.w.org\/{rel}","templated":true}]}}