高盛（Goldman Sachs，NYSE：GS）周线走势偏多（看涨），并由艾略特波浪结构（Elliott Wave：用“波浪”把价格上涨/下跌分成一段段的技术分析方法）支撑。这一轮上升从2025年4月低点启动，发展为一个五浪上升（五段连续上升结构）。
第III浪（Wave III）上冲至984，随后在第IV浪（Wave IV）出现一个三浪回调（三段下跌/整理）。这次修正（回调）在2026年3月于984结束，之后价格在((1))浪（子浪编号，用于更小级别的波浪）形成首个五浪上升。
((1))浪的上升未能突破前高。因此，((2))浪回调需要维持在2026年3月低点之上，才能让整体结构保持成立。
如果该水平守住，这个结构允许第V浪（Wave V）再度上冲，并创历史新高。下一段上行预计目标为1035–1114美元区间。
达到该目标区后，分析预期将出现更大级别的修正。另有一段视频提供独立技术观点。
我们看到高盛自2025年4月低点上升后，正在形成强劲的偏多形态。当前股价处在小幅回调，我们把它视为((2))浪修正。这个回调提供了在下一段上行前的进场位置。
对于衍生品交易者（derivatives：跟随标的股价变化的合约，如期权/期货），该形态偏向在未来几周买入看涨期权（call options：付出权利金后，有权在到期前/到期日以约定价格买入股票）。可考虑略微虚值（out-of-the-money：执行价高于现价的看涨期权）且到期在2026年7月或8月的看涨期权，以捕捉潜在反弹。当前回调阶段或能提供更理想的进场价，等待动能回归。
这一技术观点也得到近期基本面支持。高盛在2026年第一季（Q1 2026）业绩电话会上表示，投行业务收入同比增长15%，并超出分析师预期。该表现由并购（M&A：企业合并与收购）活动回升带动，强化了机构买盘（大型资金持续买入的力量）的理由。
整体市场环境同样偏正面：芝加哥期权交易所波动率指数（CBOE Volatility Index，VIX：用来衡量市场恐慌/波动的指标）上周跌破15，为2025年末以来首次。这显示在美联储（Federal Reserve）近期释放“夏季维持利率不变”的信号后，市场更稳定、投资者信心回升。较低波动通常有利于领涨的金融股继续走高。
关键观察位是2026年3月低点。若跌破该点，将使短线偏多判断失效；对任何持有多头仓位者，买入看跌期权（puts：付出权利金后，有权以约定价格卖出股票）将成为必要对冲（hedge：用相反方向工具降低风险）。交易者也可把跌破该支撑视为从偏多转向偏空（看跌）的信号。
